“柠檬市场”中的“逆向选择”

范文一：“柠檬市场”中的“逆向选择”

“柠檬市场”中的“逆向选择”

摘要市场上普遍存在着由信息不对称所导致的逆向选择现象。所谓“逆向选择”应该定义为信息不对称所造成市场资源配置扭曲的现象。“逆向选择”的含义与信息不对称和机会主义行为有关，并超出了这两者所能够涵盖的范围之外。本文就着眼于食品市场、人力资源市场、信贷市场、保险市场这四个不同的市场中的“柠檬市场”，以此来分析“逆向选择”问题，既而探讨对于它的规避措施。

关键词：逆向选择柠檬市场信息不对称机会主义行为风险规避

“柠檬市场”中的逆向选择信息经济学中最广为人知的一个原理就是柠檬原理，柠檬原理是由美国经济学家乔治·阿克洛夫在研究二手车市场时提出的。在柠檬市场模型提出的同时，他也阐述了逆向选择理论。通俗地解说“逆向选择”，即是由交易双方信息不对称和市场价格下降产生的劣质品驱逐优质品，进而出现市场交易产品平均质量下降的现象。虽然，“逆向选择”是制度安排不合理所造成市场资源配置效率扭曲的现象，而不是任何一个市场参与方的事前选择。那么“逆向选择”是怎样违背经济学规律，又是怎么扰乱市场的呢？

一．二手车市场的逆向选择

“柠檬市场”最初是在研究二手车市场时被提出的。在二手车交易过程中，卖方清楚地知道自己的车的真实性能和质量，为了将二手车以相对较高的价格出售，他们常常不愿意告诉买方有关车的负面信息。潜在的买主很难了解车的真实性能和质量，不过可以了解到二手车的平均质量，因此，潜在的买主就只好根据这个平均质量来给出自己愿意付出的车价。但是，在二手车市场上也有性能与质量都较好的车，这就出现了好车与次品车一样以同一均价出售的情况。如此一来，拥有质量好的二手车车主不免觉得自己出售的车不划算，于是就退出了该市场。结果，留在市场中的二手车的平均质量随之下降。相应地，买方愿意支付的价格进一步降低，从而造成了更多质量稍好的车退出了这一市场，最终导致市场中只出售质量差的车。

以二手车市场为例，我们可以发现诸如此类的有违常理的经济现象，有时降低商品的价格，消费不一定会增加购买，甚至会减少购买；提高商品的价格，生产者也不一定会增加商品的供给。这种和常理相悖的经济现象可以称之为“逆向选择”。

这种逆向选择主要是由信息的不完全性与机会主义行为所引起的，所谓机会主义行为，即指在信息不对称的情况下人们不完全如实地披露所有的信息及从事其他损人利己的行为。机会主义行为源于人的逐利本性。根据新制度经济学对人的假设，人是追求效用最大化的人，人们所从事的各种经济活动最终目的是为了满足自身的需要。人们在追求自身效用最大化时，常常会走到机会主义上去。会借助各种不正当的手段谋取自身利益，不惜损人利己。所以说，逆向选择会导致交易市场上出现劣质商品驱逐优质商品，进而出现市场交易商品平均质量下降的现象。这在旧货市场上反映得尤为明显。

本来，市场是实现优胜劣汰的，然而在二手车市场中却出项了与之相反的现象。在极端的情况下，也许整个市都可能会不复存在，交易的帕累托改进也无法实现。

二．食品市场的逆向选择

食品安全问题关系到国计民生，也是当今社会的焦点，商务部显示：尽管目前上市食品安全状况逐年好转，但是食品安全仍旧存在超标、法律法规缺失、检测及环保体系不健全等问题。消费者对于任一类食品安全性的信任度低于50%。

现如今，小餐厅竞争非常激烈，价格战必然导致餐厅趋向于降低成本，而降低成本的最佳方法之一便是使用地沟油，当行业内部部分餐厅开始实用地沟油时，“柠檬效应”将导致其他餐厅也随之跟风，否则相对成本的提高将降低自己的竞争力，而由于消费者信息的不对称，对于哪家餐厅使用了地沟油不甚了解，于是就导致了“逆向选择”不使用地沟油的餐厅在市场上无法生存。一直以来，政府致力于打击地沟油的使用，然而，透析了“逆向选择”这以经济学理论便可以发现，地沟油的使用可以说是市场竞争中价格战的必然后果。

食品市场上的“逆向选择”可以简单归结于两个重要原因。其一，市场有大量的买者和卖者，产品不同品质，显然，在“民以食为天”的中国，食品市场是我国最大的消费市场，而且餐饮行业数量多、规模小、分布散，但又有一定的专业化基础，拥有基本的生产设备和技术，形成了基本的退出保障；其二，信息不完全。食品市场也类似与一个完全竞争市场，在完全垄断和寡头垄断市场中，行业进入的壁垒高，主导

企业一般具备核心技术和固有客户群，信息自然就比较充分。但食品加工环节存在着大量的小企业小品牌，消费者了解有关信息的渠道除了媒体就少之又少了。如此这些原因导致了企业往往会通过降低成本来继续生产，特别是在过度竞争的情况下，产品价格被无限制地压低，产品质量就会成为牺牲品，从而导致整个行业的产品质量不断下降。

三．人资市场的逆向选择

人力资源在市场竞争中显得越发举足轻重，而企业人力资源逆向选择的出现，是企业员工流失现象中最为可怕的问题，它给企业带来的损失是惨重的。作为企业人力资源管理的一个黑洞，它是企业中存在的一个代价高昂的问题，正在不断地吞噬企业的利润，消减着企业的竞争力，既影响了雇员的士气也降低了企业的生产率。

人资市场的逆向选择在招聘时就崭露头角了，对于求职者来说，它甚至成为了高薪职位的敲门砖。从招聘方来看，此时它处于信息的劣势地位，他们首先会通过个人建立来了解求职者素质的高低，另外还会通过求职者的个人反映来判断能力的高低。但是，在面试环节，招聘方往往不愿意聘用迫切希望留下来的人，因为他们觉得能力高的人相对与能力低的人对面试的重视程度应该较低。如此说来，逆向选择就出现了，越是最渴望被录取的人往往得不到招聘方的青睐。

同样的，在员工的工作期间，逆向选择也会时常出现。它产生的直接原因是用人企业和员工之间信息的不对称，员工了解自身的贡献而企业却难以清楚地区分每一个员工的贡献导致了报酬的良莠不分。这样员工就会产生不公平感，员工需要的不仅是内部的公平感，还有将自己所得与同行业的其他单位比较而得来的外部公平感。这二者缺少其一就会导致员工逆向选择的出现。

企业的逆向选择在现实中的直接表现形式是企业高质量人才的大批量流失，逆向选择的出现形式往往是不完全的或者局部的，也就是说人才的流失和人才的引进是同步进行的，但是它的出现并非是以企业整体为目标，往往是在关键部分局部出现。所以，它的破坏力就绝不可以忽视的，如果企业的人力资源的逆向选择变现是完全的，那么它将在市场上失去竞争力，最终走向破产、消亡。

四．信贷市场的逆向选择

在现代经济条件下，金融决策与其他经济决策一样需要在搜集和占有一定数量的信息的基础上进行，然而，企业比银行掌握了更多关于贷款项目的信息，这种信息的

不对称会导致逆向选择的风险，加大了不良贷款产生的可能性。

严峻的事实是，信息不对称的情况在金融市场中普遍存在，因为不能充分地掌握企业信息，银行发放贷款时就存在很严重的风险隐患。特别是在农村信用社，信用防范体系十分脆弱。防范信息不对称给信贷带来的不良影响已经到了刻不容缓的地步。

众所周知，金融市场存在政策风险。我国的金融体系有着严重漏洞、制度不完善且执法滞后，原本应在政策信息对称下进行的金融活动，常常因为某些市场主体，特别是银行、证券公司以及上市公司通过不正当渠道提前知道了政策动态，此时信息了解较为充分的一方可以运用重大消息发布的时间差来掌控市场，机会主义行为致使交易性质发生了变化，内幕交易把风险转嫁给了市场交易的另一方，让他们去承受额外的损失。

与信用贷款相比，抵押贷款在在抵押品价值不足以抵偿银行贷款本息时，会吸引更多的高风险企业来贷款，从而具有比信用贷款更大的风险。但是，由于抵押品变现回收的资金会在项目失败时给银行信贷资金一定程度的保障，银行的期望收益并不一定会随着贷款项目的风险的增加而减少。此外，抵押品也存在逆向选择现象。这种逆向选择是否发生取决于实际贷款利率与临界贷款利率的关系。当贷款利率大于临界利率时，提高抵押品价值会提高贷款项目风险，否则相反。因此，在利率一定时，提高抵押品价值可能会导致选择高风险项目。这时，利率可能成为提高抵押品能否减少贷款项目风险的甄别手段。

五．逆向选择的规避

信息不对称引起的逆向选择问题是有违正常的经济规律的，它可能会摧毁整个市场，包括上述的食品市场、人力资源市场和信贷市场。针对这个问题，迈克尔·斯彭斯1974年提出了开创性的劳动力市场的信息传递模型，约瑟夫·斯蒂格利茨提出了信息甄评模型，他们的理论中探讨了逆向选择的风险规避问题。

信号传递的模型是：“自然”选择代理人的类型，因为信息的不完全，代理人知道自己的类型，而委托人不知道。为了显示自己的类型，代理人选择某种信号，委托人在观察到该种信号后和与代理人签订合同。如此一来，“信号”的甄别就显得尤为重要了。在实际的交易中，委托人往往处于信息的劣势地位，所以委托人必须要扩大自己的信息搜索和筛选途径并从这两个方面进行甄别。首先，在现在的互联网时代，委托人应当学会利用网络和媒体，一方面要加强自己的信息搜索能力利益方面也可以

从社区、论坛的其他用户的看法和意见中提炼出准确真实的信息。对于食品市场，可以通过可靠媒体的传播选择口碑较好质量获得国家认可的食品，同时通过网络关注该品牌的动态。

在人力资源市场中，斯彭斯经过对信号模型的分析，得出要将教育作为劳动力市场上生产效率的信号。如果雇主没有办法知道区别高生产率和低生产率的人，那么在竞争均衡时，高的人得到的报酬低于他们的边际产品，低的人的报酬高于他们的边际产品。这时高能力的人希望找到一种办法向雇主发出信息，使他们和能力低的人区分开来。教育程度向雇主传递有关雇员的能力信息，企业在招工时可按照潜在员工的受教育程度选拔，教育传递信息具有把雇员能力分开的功能。同时，激励措施，绩效管理都是一些行之有效的办法。

在信贷市场中，为了防范逆向选择的风险，可以从博弈论的绝度尝试如下策略：增大大企业弄虚作假的成本和处罚力度；设计出对信贷员的激励约束记住，防范信贷员前期工作中不尽职尽责的道德风险；实行信贷配给，这是防范商业银行面临的逆向选择和道德风险的重要方法；建立高效的信贷管理信息系统来提高对客户信息的甄别能力，减小信贷风险发生的可能性。

结语

微观经济学着眼于生产者、消费者和市场等经济中的个体单位，而逆向选择可以说是连接了这三者的一个纽带，既涉及了生产者的供给和消费者的需求，同时牵扯到了市场这个中介环节及其中信息传递的重要性。本次论文我之所以选择“逆向选择”作为主题，是因为我看到了逆向选择与我们所说的传统的供求理论、消费者选择理论等的相悖点，我们应该看到“逆向选择”的负面影响和它对市场的冲击与扰乱，抛弃作为“经济人”的机会主义行为，规避逆向选择的风险，在市场的背景下实现正和博弈。

参考文献：《我国食品市场中的柠檬市场与逆向选择问题》李彬《消费导刊》2010（8）《道德风险、逆向选择与食品安全监管的思考》陈友芳黄镘漳—— 《中国青年政治学院学报》2010（29）

《一口气读懂经济学》唐华山冯怿莎人民邮电出版社 2010

《“柠檬市场”与不完全逆向选择——一个关于假冒伪劣顽症的分析框架》刘战武首都经贸大学硕士学位论文

《企业人力资源逆向选择及其风险规避》张苏串《生产力研究》2006（11）《信贷市场逆向选择风险和抵押手段的作用分析》周浔倩谭进孙跃芳 ——《重庆大学学报》2005（28）

《信息不对称导致的信贷风险分析与建模研究》冯祁善胡粟源 —— 《石家庄经济学院学报》2006（29）

《信息不对称条件下现代商业银行信贷风险规避的博弈分析》

湖南大学硕士学位论文

罗洎——

范文二：逆向选择下的“柠檬”市场——试析诚信缺失下的中国证券市场

逆向选择下的“柠檬”市场——试析诚信缺

失下的中国证券市场

总23卷第5期西南民族学院学报?哲学社会科学版V01.23No.5

2002年5月

JournalofSouthwestUniversityforNationalities.PhilosophyandSocialScience,sMay.2002

逆向选择下的”柠檬’’市场

试析诚信缺失下的中国证券市场

袁媛张毅

(1四川大学经济学院,四川成都610064I2四川吉投资管理公司,四川成都610071)

摘要:由于我国证券市场上诚信的缺生,在逆向选择下.遣成了我国证券市场的导致整个市

场崩溃,

或者市场萎缩成只有劣等产品充斥于其中.”柠檬”

系指有缺陷的旧货,次货.已成为经济学家理论词汇

中的一个着名的隐喻.本文分析的是,由于我国证

券市场上造假成风,使股市的诚信受到危及.其结果

可能是证券市场上充满了叶}檬”的上市公司,受害

的投资者也会选择”退出”,不再买你的股票,而股市

的再融资也将受到威胁

一

,柠檬化的制度根源

(一)政府主导下的证券市场

中国证券市场向社会公开发行股票井上市交

易,并不是充分竞争的市场制度产物.各级政府扶

股权的基础上就具备了直接参与市场运作的理由,

而他们同时又是市场”游戏规则”的制订者.政府作

为公有产权的主要代表直接参与上市公司股票发行

及其额度的分配,进而控制市场资源.主要表现在

上市规模的控制上的额度管理制0,企业上市上的

两级审批制.为了用足额度,有的地方政府甚至在

没有舍适上市公司时搞”拉郎配”,在分配时将额度

“蛋糕”切小,使许多不具备上市资格的企业挤进股

票发行行列,而业绩较好的企业难以进人,有时候,

还出现企业弄虚作假的市场欺诈行为.通过对企业

上市的额度分配和数量控制.使不同区域,不同行业

的同样经营业绩的企业得不到同等的上市机会,出

现了上市的不公平性和非市场竞争.一批根本不具

备上市条件的企业以”合法造假”的方式,以缩制虚

假财务报告的形式取得了上市的资格.最后的结果

是,不具备条件的公司能够上市,已经很不具备继续

上市的已上市公司又不可能实现退市.而普遍存在

于市场的再融资”圈钱”心理,使造假成了上市公司

的必然选择.

加之上市公司的非市场化运作.接连亏损的空

壳上市公司.在政府制度租金下竟然创造出对壳的

的需求,政府主导十分明显.尽管股份制公司的首

要功能是赢利,公司利润最大化,股东利益最大化,

但是管理层对证券市场的价值判断标准,在很久以

来就不是以优化资源配置作为惟一功能.还考虑了

许多其他政策功能,如国企脱困.我国上市公司却

背负了太多的社会性功能,有的还充当了地方政府

的财政工具,承担着许多诸如缓解就业压力等社会

性功能.

(二)中国特色的”一股独大”状况

我国证券市场上三分之二的个股不流通,造

成了流通股与非流通股的分裂;出于对公有制主体

收稿日期:2001一l1—20

作者简夼:袁媛,四JJ】大学经济学院经济学硬士;张毅.四川吉兴投资管理公司经济学硕士.

16西南民旗学院学报-哲学社告科学版第23卷

地位的片面理解,而设置了在上市公司中占绝大比

重的国有股,而这些个股不能流通.国有股,法人

股,流通股的股东同股不同权,为后我国证券市场

按市场化运作和发展留下顽疾和隐患.

我国证券市场应国企改革而应运而生,在证券

市场上,目前9O%的上市公司仍是国有企业.这

样,国有企业中普遍存在着的败德行为也同样存在:

国有上市公司的委托人与代理人在目标,风险,利益

和动机等方面存在着不同的抉择,不将股东权益的

最大化作为最终目标.上市公司的经营者,出于自

身利益的考虑,其所作出的决策及行为即使引起损

失,也不必完全承担责任,或可能得到某种补偿,这

将”激励”其倾向下作出风险较大的决策,博取更

大的收益而且由于中国证券市场特殊的股权结构

设计,三分之二的股票不流通,经营者还可能作为大

股东的利益代表而损害中小股东的利益.因为上市

公司控制在非流通股股东手里,意味着控股股东们

不能从公司股价的上升中得到任何好处,也不会因

为股价的下跌遭受任何损失.在这种情况下,控股

股东们的投票板和决策权在双重意义上是廉价的:

即不仅他们取得投票权的成本大大低于流通殷股

东,因而在货币价值上是廉价的,他们投票的利益导

向也是廉价的——他们很容易为自己的特殊利益而

廉价出卖流通殷股东的利益.这种制度安排和利益

格局决定了控股股东不会也投有必要为流通股股东

的利益着想.

总之,在我国证券政府主导的制度下所形成的

中国证券市场,非完全市场竞争行为直接导致了我

国的证券市场具有更加浓郁的行政色彩:而其运作

因政府的行政参与,存在着先天性的不足,为后来我

国证券市场的柠檬化造成了制度上的根源.

二,信息不完全的中国证券市场

股票市场是-个典型的信息不对称的市场.上

市公司同债务人,生产商,投保人一样是代理人,对

自身的真实状况有十分准确的了解,而投资者同债

权人,消费者,保险公司一样作为委托人,对上述代

理人的真实状况只有不完全信息,因而信息传递阻

隔和不对称便客观存在.因而上市公司对其本身经

营状况的了解,要远远超过投资者,信息因此在对弈

关系中具有优势地位,而投资者只能通过管理者提

供的信息间接评价市场价值,导致证券价格与其内

在价值的偏离.J:市公司与投资者之间传递的阻隔

和不对称是世界股票市场的普遍特征.无论市场的

透明度有多高,投资者都无法像上市公司经营者那

样,能及时地全面地了解其所投资的公司的经营状

况.当然,中国股票市场具有高度的信息不对称的

特性,上市公司与投资者之间信息传递的阻隔和不

对称则表现得更为明显,更加突出.

(一)信息在筹资者与投资者之间的分布不对

称.

在证券发行,承销的激烈竞争中,股市的发行和

监管有着严重的寻租行为,企业为达到证券发行,上

市和配股,增发新股的目的,实现自身利益的最大

化,往往与证券承销商,会计师事务所,律师事务所

串通,策划,编制投资项目,虚造财务报表,操纵利

润,欺骗投资者.

()信息在上市公司与股东之间批露不对称.

在目前中国证券市场上,由于利益驱动,上市公

司利用企业自身掌握的可能影响证券价格的有价值

的信息,伙同各类证券投资机构操纵信息.牟取利

益.例如,上市公司将信息有偿出售给特定投资人;

上市公司与特定投资人密谋,公告虚假信息;上市公

司与特定投资人达成默契,选择对双方牟利的有利

时机公告信息,等等.操纵信息,欺骗和诱导投资

者,而证券市场上广大的中,小投资者在获取上市公

司信息的质量,及时性,全面性等方面皆存在不对

称,必然容易导致投资决策失误,投资风险增加,投

资损失惨重.证券市场上存在着利用内幕信息,操

纵信息的可能性

(三)监管者未能保证信息在上市公司与肢民间

的传递

监管当局未能建立保证上市公司全面,准确,及

时地披露信息的健全信息披露的动态监管机制;同

时作为与其相配套的有效的外部监督的手段.如会

计信息披露规范体系,有价证券信用评级制度也未

能建立.而对交易所信息披露和媒体信息披露的监

管,保证信息内容的权威性,可靠性和完整性也未能

有效监管.股票是否值得买,值得花多高的价钱买,

悉由投资者自行决定.而且民事审判工作在证券发

行市场与交易市场上因证券欺诈行为而出现的侵权

纠纷案件上严重滞后,作为事后赔偿诉讼民事赔偿

机制也迟迟不能起动,诉讼成本过高,使法律制度不

能够有效保护中小殷民利益.其结果是资本市场的

公开,公平,公正原则受到挑战和投资者利益就得不

到保护,使我国的证券市场蕴藏着深层次的秩序危

机和信心危机.

三,柠檬化的证券市场

在阿克尔洛夫所论述的旧车市场上,逆向选择

第5期袁媛张教逆向选择下的”柠檬”市场l7

问题来自于买者和卖者有关车的质量信息的不对

称.卖者知道车的真实质量,买者不知道,只知道车

的平均质量,因而只愿意根据平均质量支付价格;但

这样一来,质量高于平均水平的卖者就会退出交易,

只有质量低的卖者进入市场.结果是,市场上出售

的旧车的质量F降,买者愿意支付的价格进一步下

降,更多的较高质量的车退出市场,在均衡的情况

下,只有低质量的车成交,形成”劣币驱逐良币”的现

象.因此说.随着价格的下降,存在着逆向选择效

应:质量高于平均水平的卖者会退出交易,只有质量

低的卖者才会进人市场.在极端的情况下,市场可

能根本不存在,交易的帕累托改进不能实现.阿克

尔洛夫认为,假冒伪劣商品(即柠檬)的存在会摧毁

消费者对市场的信任,导致整个市场崩溃,或者市场

萎缩成只有劣等产品充斥于其中.

在信息不对称的市场上,如果具有信息优势的

一

方,利用其优势来牟利,即不断地以次充好来欺骗

另一方,那么逆向选择现象引起的损失,将不仅是信

息劣势一方的一次性经济损失,它将使市场的信誉

荡然无存.从而将市场摧垮.在我国的证券市场上,

信息高度的不对称,真正有投资价值的股票根本得

不到投资者的认同,相反一些靠包装,靠造假而生存

的上市公司却很有市场,大量造假公司的股价非理

性的飙升,上市公司”变脸”情况严重;整个市场上充

斥着柠檬.投资者针对这些柠檬,做出逆向选择,导

致中国证券市场只能投机不能投资.

(一)逆向选择造成整个证券市场的柠檬化

上市公司虚构利润做假账,关联交易和虚假重

组,是中国证券市场上上市公司逆向选择的结果.

许多上市公司在做报表时进行财务作假,以保持能

够继续在证券市场上圈钱,或者苟延残喘,试图蒙混

摘掉sT,之帽;而许多上市公司利用关联交易,资

产重组进行保壳,保牌,保配或保增发,把所谓的资

本运作就变成了庄家和上市公司操纵利润,信息披

露和股价的工具.

我国证券市场资源配置功能弱化,正面临信息

困境中的”逆向选择”.我们首先假设一个最简单的

情况,此时证券市场上有两类殷票:绩优股和绩差

股,最初两种股票在整个证券市场上呈一种正态的

均匀分布.投资者如果能够区分出哪些股票是真正

的绩优殷和绩差股,他对真正的绩优股购买的均衡

价格是P=l5元,而对绩差的股票其购买价格为p

=5元.但由r前面所分析的由于我国股市上存在

着高度的信息不对称,投资者根本不能区分出这些

股票业绩的真假,而这两类股票都能进人市场交易.

整个市场上股票的平均价格为P=10元,因此在这

种情况下理性的股资者,由于信息不完叠,所愿意出

的价格将为P:10元;但在此价格下,真正的绩优股

由于得不劐市场的认同,不能维持高价,而只能与绩

差个股(造假股票)以同样的股价表现在证券市场

上,而造假股票却能得到高的溢价收人.这样真

正的绩优股得不到投资者的认同.这就使它失去了

保留真正绩优股的动力.由于逆向选择的存在,这

些上市会发现通过财务作假,关聪交易,虚假重组,

使其报表显得绩优更容易,也就不再保持其绩优的

形象+退而与造假者为伍,东方电子和清华同方就是

这一典型.一旦投资觉得这些个股的整体质量都不

高时(而在我国,上市的企业整体的质量不高),特别

是在多次查处了造假的上市公司的情况下,在极端

的情况下,投资者产生对整个证券市场的不信任感

时(即整个证券市场的诚信受到怀疑),投资者购买

这些股票的价格将全是P=5元,这样造成整个股票

价格一齐下跌,真正的绩优公司与造假公司的股票

价格相同.

证券市场的资源配置功能主要是通过市场供求

关系的自由平衡使资源向优秀的企业和行业流动.

证券市场作为先行指标决定了其对未来资源流向的

指导性,上市公司频频”变脸”,人们根本无法其作

为指导.那些质量差的企业通过包装打扮可能比那

些优秀企业看起来更有诱惑力,而这种打扮包装具

有示范效应,也就出现了上市公司的”逆向选

择”——它们不去努力提高经营业绩而是靠包装去

吸引投资者.还可能出现集团公司将优质资产在不

同上市公司之间进行关联交易以达到”圈钱”的目

的.证券市场在发行公司数目众多的情况下,投资

者无法辨别每个上市公司的真实价值,造成证券市

场资源配置功能的严重弱化,同时也使整个证券市

场的诚信受到怀疑.从而市场的股票将不再优良,

充斥其中的大部分上市公司都将变为柠檬

(二)中国证券市场上柠檬化的极端

1,上市公司再融资失灵

增发新股,是上市公司再融资的手段之一.上

市公司如有新的投资项目,通过增发新股来募集资

金,是一正常融资行为.但自去年增发条件放松

后,众多上市公司,不论有没有项目,有没有资金

需求.纷纷粉墨登场,加八增发行列.有些公司,一

面搞委托理财,一面又通过增发新股把手伸向股民

口袋进行圈钱.一时间,增发猛如虎,而股民则像躲

l8西南民族学院学报-哲学社会科学版第23卷

避瘟疫一样,抛弃搞增发的公司的股票,增发的上市

公司跌破发行价的比比皆是,导致许多上市公司甚

至放弃了原有的增发计划.

社会经挤资源并不能按照效率优先的原则进行

配置.因为这时市场价格的变化并没有反映资源的

稀缺程度,那些出高价者可能并不是能产生最大化

社会利益的经营者,柠檬市场的出现导致股东的信

心崩溃,最终逆向选择的功能使得通过增发新股再

融资不得不以失败告终.由于中国证券市场的柠檬

化,投资者出于对自己利益的保护而在股票增发做

出的逆向选择现象,对中国股市融资和资源配置功

能的危害极大.

由于信息的不对称,投资者所能看到的,仅是一

纸增发说明公告=他缺乏对上市公司增资计划的真

实性和可行性的了解.但是,根据屡次遭到欺骗的

经验,害怕自己掉人上市公司圈钱的陷阱,只好抛出

拟增发新股的公司股票.而有高回报项目的优质企

业,不愿意低价贱卖自己.闻”增”就抛,对于股民而

言,不仅抛掉了打着增发幌子的圈钱公司,也抛掉了

真正有增长潜力的公司.这样,就上市公司看,股市

的融资功能就大大降低了.更严重的是,真正有高

回报项目而急需资金的上市公司,由于被投资者当

成了骗子而无法融资.

2,狂炒ST/PT股票

尽管在西方盯/PT被认为是毫无价值的股票,

但在中国狂炒ST/PT股票是基于两个理由,首先当

越来越多的上市公司按照”一年盈,二年贫,三年亏”

三部曲沦为sT.股民就对还未蜕变的上市公司信心

下降.换言之,股民会认为还未蜕变的上市公司,沦

为sT的概率越来越大.这些ST/PT股票比起那些

未被ST/PT股票在业绩上更为真实可信,个股造假

风险已经释放;另一方面,这些ST/PT股票出于保

壳,保牌的要求,会积极地进行重组与关联交易以达

到脱帽的目的,加上由政府管制创造出的对壳的管

制租金的存在,相反还有更大的保障.许多股民钟

情于sT和,正是基于这个柠檬市场逆向选择的

表现.

洼释:

?论文ThemarkethLeans((柠檬市场:质量不确定性和市场

机制》】发表在1970年的(经济学季刊》(QuarterlylotalofEcc,~tomicsP.84

(责任编辑王珏)

范文三：我国食品市场中的柠檬市场与逆向选择问题727

我国食品市场中的柠檬市场与逆向选择问题727

|居宗旨it应到脏泪耐话仨暨鱼饵!*学程学院1[摘JlJ食品餐会问题关系

到@计民袋，也是当前批会关注的焦点，l拉文筝在分析当前严峻的命g><><><><><39;fì-会~~预警机制与1事怠沟通~fs，l.jo:六虫i::tli1.l11 ,=""><><>

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因为环境污染或人为的污染导致安全性大大业退出障碍较高的行业，则是最容易形成构之间执法权限分工界定不明确，卫生、工下降，例如工业废水、废气的排放对农作物;拧橡市场;的行业。这类行业有一定专业商、质且且要求各不相同，部门问职能交叉，的污染，养猪场人为添加;瘦肉精使照化慕础、~产产品一定期间内固定，~出现造成某些方商董事E执法而某些方面又出现执激素、避孕药、消炎药等喂养鱼、黄鳝等问行业衰退时，由于退出障碍大，企业往往会法空白的情况。题。这些大大降低了农产品消费安全性。例通过降低成本的方式继续生产，特别是在过2.监管技术手段落后，处罚力度低。金如珠三角意金属污染蔬菜的问题，2005年环渡竞争的条件下，产品售价低，产品质量将囱入大常委会执法检资组在2009年食品安全保总局发布的调资数据表明、珠三角近成为牺牲品，导致赞个行业产品质锺不断下法检寰工作中发现，我国食品安全标准数1世40%的农田5在地二t攘重金属污染超标，其中降。少、时间早、指标钮，有些是指标缺少风险评一成土地污染严重超标。但菜农从效益出我国现阶段的食品市场则完全满足上述估依据，标准之间交叉、重复甚至矛盾，食发，基本不会采取对土壤休养有利的轮种方的两个条件;品安金标准制定和登台工作涉及部门众多、式，不断戴集种锁效直在离的蔬菜，一有病虫1.食品市场是我国最大的消费市场，根领域广泛，工作难度较大。食品安余风险搬害就啧农药，大最使用化肥造成土壤结构被据国家质枪总局的统计，我国食品加工企业测、风险评估占5预警工作基础薄弱，对食源破坏，微生物种群被破坏，加速土地的退化共有超过五十万家，其中具有…定规模的有性疾病、食品污染和食品中有害因素的风险与污缘。十五万敛，而以小作坊形式存在的小企业有监测与评估尚处起步阶段，与食品安会法确(二)食品生产加工环节假冒伪劣问二十多75絮，这些小企业数囊多、规模小、定的实施风险监测与评估制度还有较大缓题。不少食品生产和加工企业在~产过程分布散，但都有一定专业化慈础，拥有2草木距。例如08年三聚氟胶奶粉事件之所以会发中，滥用色素、防腐剂、漂白剂等添加剂，的生产设备和技术，又

形成了退出障碍。生，…部分原因是我国食品与饲料工业蛋白甚至搀假、为达到

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TI盹?田κ I Acad~me Elitfi ........ 位房公积金制度瓣要在政策和法律上加以完且在管翁，呻-袋丽上有建设部门、财政部、审责任追究制度。公积金挪用案件屡屡发生，馨，在实体性规范和程序性规则方面，均应计署、银行等数个监管着，也无透明度可关键在于公积金挪用的收益大于挪用的成作细致合理的安排，对与公积会有关的各类言。公积金管现中心的低效占百腐败可想而本。在〈住房公积金管理条例〉中规定的权义务全体实施合理、全面的硬约束。行政处知。要让公积金管裂中心成为…个称职的监利主体中有储户、管理委员会、管理中心、分是不确定的，也是法制社会应尽量避免管密，必须剩禽公积金管理中心目前所具有银行和财政部门，它们共同对公积金负有管的，其缺乏约束力，不能使责任和权力得到的经营职能，使之从类金融机构转变为一个理和监督责任，

寻租滋1:.腐纯粹的不受部其中的任何一环脱节都可能清晰化，容易发坐权力;

门利放牵制的监管着，将运作影响到公积金的安会。但是，现行的〈住房败，同时，也为用人单位逃脱责任提供了空交囱有信誉的专业公司承担。在此可以借鉴公积金管理条例}对子这些机构的费、权、间。第二，从制度上明确住房公积金制度的羡扇养老计划，政府指定部门负责监管，专利的具体内容界定较为笼统，更缺乏相应的性质与目标。佼房公积金制度是为了解决城业理财者负资1:.1息，这将是治本之道。为进责任追究制度。这样就形成了公积金??l:管的镇职工的;住房难;问题，本身是…项社会…步提高公积金管理水平，要在全国范围内漏洞，也使得公积金挪用的收益大于挪用的福利制度，主要帮助对象应该是中低收入统一位房公积金业务管理各项制度，如〈住成本。只有明确权贵关系，建立严厉的责任者。公积金是职工和所在单位合力融资解决房公积金归集管理办法〉、〈住房公积金摄追究制度，才能有效地落实相关各方的管理住房困难问题的…种手段，

因此，公积金首取管理办法〉、〈个人住房公积金贷款办责任。其三，建立有效的激励机制。没有激先要在所有缴纳公积命的职工中保障公平与法〉、〈住房公积金贷款贷局管理办法〉、励的劳动不可能具有积极性。有责任就要追公益，高收入者多缴纳，低收入者少缴纳，〈住房公积金资金运用管理办法}等制度，究，有成绩也要奖赏。奖赏能够援商管理无收入者不缴纳。针对公积金缴存义务的强规范各级饺房公积金管理的行为，精寨管理者、经营者、监督者的责任心和积极性，也制力不足和覆盖率偏低问瓢，应当进一步强上的漏洞，确保住房公积金安全增值。同能够抑制违规操作现象的发绞。化用人单位的义务，并规定违反此法定义务时，逐步建立全国统…的住房公积金信息管的法律责任，重点保障未被覆盖的职工群体理系统。向银行学习，逐步做到按大区集中的相关权益;针对一些单位为其;lE式职管理数据，消除住房公积金数据管理上存在工;过离缴将公积金的福利腐败问题，可以的安全隐患。规定公积金缴存以其工资为基数，实行超额第四，加强与公积金制度相配套的制度递减比例，并实现最高额限制;针对需要黛建设，完毒草监督和奖惩机制。首先，建立信点保障和扶助的中低收入者，可以实施差别息披露制度，提高住房公积金管理的透明性的借款利率或者财政贴息保护。度。公积金制度是…种因家强制储蓄制度，第三，改革住房公积金业务管现办法。公积金的所有权应该归广大储户所辛苦，储户我国公积金制度换美好愿望而出生，但却成和公积金管理中心应该是…种债权债务关长为今天的;问题目少年其间所发生k的偏系。作为所有权人，广大储户有权利了解公篓lE印证了目前管理所出现的巨大体制性漏积金的归，属和使用情况。因此，公积金管现，嘴XM洞，其中最严重的问题在予公积金管理中心中心应该建立信息披露制度，定期向监管机[1 ]董银馁。小议住房公积金制度[J]经济ìQtz; 偏离了委托人的身份，而以半官半商的身份构和储户公布公积金的归集和使用情况。建2006 ( <3)><>

多地方，住房公积金的汇将公积金的管理.子监管机构和公众的双重[J]中国统计2006(2) 缴和贷款发放，实际上均由;中心;负责办监督之下。在市场经济国家中，公众监督簇[<3]叶愧o公积金制度街什么怎么留[j]四川在线理。一个事业法人在从事金融运作时，既无最有效的…种监督形式。奠次，建立严厉的2006 (="" 11="" )=""><><><><><>

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作性强的法律法规体系并严格执行。体系，确保发生霆大安全事故时能迅速控制

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还应将其局势，与公众进行沟通。此外，应建立…个施，中阁食品与营养，2006

(5) 他有关食品安全的法规进行鹦舍，避免相关食品安全信息发布与沟通平台，

与电视、报[2]贺新峰。中小企业集郡的;梓懒市场;分析，法规之间的冲突抵触，

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我国食品安全对策选择，食品研究与开(二)宪馨食品安会标准管理体系，提方丽，

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范文四：我国食品市场中的柠檬市场与逆向选择问题

我国食品市场中的柠檬市场与逆向选择问题

|居宗旨it应到脏泪耐话仨暨鱼饵!*学程学院1[摘JlJ食品餐会问题关系

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作性强的法律法规体系并严格执行。体系，确保发生霆大安全事故时能迅速控制

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(5) 他有关食品安全的法规进行鹦舍，避免相关食品安全信息发布与沟通平台，

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保持法制的统…性和纸、网络等媒体建立信息发布平台，及时将西安邮咆学院学

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我国食品安全对策选择，食品研究与开(二)宪馨食品安会标准管理体系，提方丽，

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范文五：“柠檬”市场与不完全逆向选择——一个关于假冒伪劣顽症的分析框架（可编辑）

“柠檬”市场与不完全逆向选择——一个关于假冒伪

劣顽症的分析框架

乏

首都经济贸易大学硕士学位论文

“柠檬市场与不完全逆向选择

??一个关于假冒伪劣顽症的分析

框架“”卜

学位类别:经济学硕士

培养单位:首都经济贸易大学

专业类别:西方经济学

作者姓名:刘战武

指导教师:张连城教授

论文日期:二零零六年四月摘要

摘要

本文基于阿克洛夫的逆向选择理论,通过拓展其前提条件,提出“不完全逆向选择”的概念,并建立了一个能够在有限次交易中达到非零市场均衡的

不

完全逆向选择模型,借以说明我国当前假冒伪劣商品肆虐、食品安全问题凸

显

的根源。

在本文的模型中,劣质品市场虽然会在一定程度上通过逆向选择规律作用而缩减,但由于下述三点?厂商降低质量成本,使得消费者无差异曲线发生

逆

转,即部分厂商蜕化;?城乡差异,“柠檬”产品有稳定的需求曲线;?政府短期行为下的目标函数使地方保护成为可能,导致阿克洛夫完全逆向选择的结

果

不会出现。在信息不对称条件下,生产者与消费者没有共同的利益基础,无法形成高质高价、低质低价的甄选模式,传统价格机制的作用将变得十分有限, 这是导致劣质品长期存在的诱因,在小规模分散经营情况下,这一问题更加

严

重,因而依靠市场自身的力量不足以净化“柠檬”市场,这为政府干预预留了空间,然而由于诺斯悖论的存在会导致政府失灵,以及过高的监督成本有时甚至不可能,表明政府监管的制度安排不是最优的。

行业协会作为市场与政府之外的第三种选择能使监督成本和交易费用降到最低,并促使质量信号更好地传递以避开逆向选择,因而在对策思考部分,本文除主张降低退出成本、建立制衡式监督机制外,尝试以交易费用为切入点, 分析了的作用,结合我国的情况,提出了建立行业协会以及产品质量信用体系思路。

关键词:信息不对称不完全逆向选择退出成本诺斯悖论第三方理论 ’ , , 九,甜.??., , 豫

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本人郑重声明:今所呈交的《“柠檬”市场与不完全逆向选择:一个关于假冒伪劣顽症的分析框架》论文是我个人在导师指导下进行的研究工作及取得的科研成果。尽我所知,文中除了特别加以标注和致谢的地方外,论文中不包含其他人已经发表或撰写的内容及科研成果,也不包含为获得首都经济贸易大学或其它教育机构的学位或证书所使用过的材料。

日期:业上年.上月卫日

作者签名:主逸盘

关于论文使用授权的说明

本人完全了解首都经济贸易大学有关保留、使用学位论文的有关规定,即:学校有权保留送交论文的复印件,允许论文被查阅、借阅或网络索引;学校可以公布论文的全部或部分内容,可以采取影印、缩印或其它复制手段保存论文。

保密的论文在解密后应遵守此规定

作者签名:黼师签名:煳期:赳年且卫日引言

引言

提及伪劣产品,我们首先想到的是生产者为了追逐高价与暴利,源于利益的趋使。其次是信息不对称。但如果仅仅是这样,西方发达国家甚至香港和

台

湾也会面临同样的困扰,因为经济规律具有普适性。但事实上我们的情况要

糟

得多,据美国海关的统计数据,年,在美国口岸被查获的假冒产品中,来自中国的产品占了%,远远高于居第二位中国香港的%和第三位墨西哥的%。美国俄亥俄大学

教授认为,如果考虑转口贸易的因素,%被美国

海关截获的假冒伪劣产品都来自中国。几年前,美国电子制造商就发起了 “?”运动,提出“远离中国零件”。就国内的检测情况来看,近年来, 农产品质量安全问题凸显,不仅表现为人为造成质量水平下降,从而出现了

大

量的农产品质量安全事件如大米抛光事件、瘦肉精事件以及二恶英事件等, 而且在农产品市场上还主要表现为质量合格率很低。据质检部门的检测报

告,

年我国主要城市肉制品卫生质量合格率仅为.炉,年国家质检总局

在安徽省抽查显示面粉抽查合格率仅为.%,而作为北方各省消费者主要口粮

的小麦粉的抽样合格率仅为.%。。年元旦对江苏省四市抽查显示,蔬菜

产品质量状况令人担忧,其不合格率南京市达到%,徐州市达到%,苏州市

达到%,从南京农贸市场上市蔬菜中抽检的个品种看,抽样不合格率达到

了.%。中国生产的泡菜,铅及其他重金属含量是韩国产泡菜的倍,农药残

留是?倍。,可见,伪劣商品在我国呈常态和规模化趋势,触目惊心,严重

扰乱了市场正常运行。似乎尚没有内生机制去有效阻止这种不该存在的现象的

滋生和蔓延。那么,究竟是我们的市场本身有问题还是经济理论错了

因为根据阿克洛夫逆向选择理论,在信息不对称条件下,当若干消费者和

众多厂商之间信息完全不对称,消费者只能根据他们所知道的二阶信息和自己

的偏好出价。在这种条件下,如果某些企业生产的产品质量高于该价格所对应

的质量,那么企业将无利可图,其理性选择是退出市场交易,他们的退出随即

导致整个市场商品平均质量的下降。从而,在下一轮的交易中,理性的消费者

只能根据其偏好和新的平均质量出价,这样的过程一再重复,直至引起全部厂

商退出交易。于是,劣质商品市场会瓦解,即出现零值均衡。但这种“劣币驱

逐良币”的完全逆向选择的结果与我国近年来的现实不符??伪劣商品不仅

?参见徐百万:关于我国动物性食品安全问题的几点认识,中国禽业导刊,

引言

没有萎缩,反而愈演愈烈。所描述的完全逆向选择结果并没有出现。

针对这种有悖逆向选择的经济现象,平新乔年认为市场均衡价格是由

边际成本和产品的价格需求弹性共同决定的,而质量成本独立于此。价格无法

反映产品质量,造成了劣质品市场不会自动萎缩的情况。其根源在于人为垄断

和行政于预,这些人为垄断和行政干预使价格高于市场均衡价格,于是造假者

蜂拥而至,市场便不会萎缩。白雪秋年提出了由于政府给予生产者补

贴的外部干预,抑制了逆向选择的发生,最终出现了非零均衡的结果。

上述研究展示了我国经济领域客观存在着一种与阿克洛夫的“劣质品??

低价??市场萎缩”的逆向选择表面不同的链条:“高价??高利??假冒伪

劣”,并指出导致这种不合理的高价、高利机会的根源在于那种人为的无效率的

行政垄断。然而中国目前的市场结构与伪劣产品之间的关系是极为复杂的,因

而上述研究还存在一些不足:第一,的“柠檬市场”以不完全信息为基

础,是有特指的,比如二手车、信贷、老年保险和委托代理,而不能简单套用,

要作一定的路径转换。比如,柠檬市场是信息不对称的,而当前的市场不完全

是这样,知假买假者就不能用柠檬理论分析,而要用柠檬路径的演变来解释。

第二,价格没有反映出商品质量的依据和根源是什么从探寻伪劣商品滋生原

因的角度看,恐怕不能用行政垄断和地方保护来加以解释在中国恰恰是国家

垄断的油、水、电、煤、气等行业的伪劣率较低。就一般行业,行政垄断确实

是存在的,但产品的定价与出售是企业的市场行为而非行政垄断,在这方面行

政垄断没有这么大的力量。事实上在一般商品市场上,价格没有反映质量的根

源依然是信息不对称,不能用垄断来说明,所以并没有走出阿克洛夫的理论范

畴:由于信息不对称,使得传统价格机制失去了作用,因此价格不能反映产品

质量。第三,地方政府给予生产者补贴的外部干预情形可能有,但目前基本上

不存在,常常出现的情况是地方政府扮演本地造假者保护伞的角色。第四,对

策建议操作性不强,比如上述文献有的提出无条件退货,这样的措施过于具体

化,只能针对有形的产品和耐用消费品,而对于无形的服务以及一次性的产品

无能为力,此外,对某些体验性的产品和服务也不起作用,甚至有些即使是体

验了也很难说出质量的好坏,比如教育,没有比较,也自然鉴别不出优劣。

本文侧重于对逆向选择适用条件的修正,通过拓展阿克洛夫理论的前提条

件,对劣质品市场问题给出一个内部逻辑体系完整,并与我国经济现实基本

符

?引自中华粮网婶:.锄掣血.?,.

?参见:中韩在泡菜坛子里你来我往.经济观察报..儿.,第版引言

合的理论解释。事实上,阿克洛夫逆向选择理论对劣质品市场萎缩最终趋于零

的结论,暗含着四个基本假设前提:信息完全不对称,卖主掌握一阶信息

而买主只掌握二阶信息,拥有信息优势的一方不具有定价权;没有外在干

预,只有买卖双方构成的相对闭合的市场系统;不考虑退出成本或者退出

的机会成本最小;需求是富有弹性的市场,如二手车市场,。

其中后三个条件以往只是被隐含地提及,而对本文来说,却是分析的重点。

首先,从供给来看,在非市场内生由于有政府某些政策的退出成本约

束下,买卖双方应被看作是一个开放的系统,原来的完全逆向选择模型中第二

和第三个前提条件不再成立,这时,由于有退出成本的约束,产品质量高于消

费者偏好评价的厂商不会自动退出当前市场,而是通过降低质量标准等非技术

因素使平均成本曲线下移,表现为对质量??价格平面上消费者无差异曲线的

影响,使其沿价格轴向上移动。从而,劣质品市场虽然会在一定程度上通过逆

向选择机制减缩,但不会萎缩至零。这种不完全逆向选择会导致劣质品市场在

相当长的时间里存在,并形成一定规模,在小规模分散经营的农产品、小商品

等市场上,情况更为严重。通常,退出成本以许多外部干预的方式表现出来,

如准入费、税,地方保护,折旧率低、技术改造缓慢等,特别地,退出成本还

包括企业所有者用于经营的机会成本。此外,在开放条件下,企业或市场管理

者向消费者发送有关产品的质量信息,如做广告,建立独立品牌等,可以避开

逆向选择,但对于企业而言,这意味着一大笔类似于固定资产的投入,因此尽

管品牌投入可以带来未来价格贴水,即消费者对于高质量产品宁愿支付一个更

高的价格加以重复购买,以激励企业提高产品质量。但是除非企业规模足够的

大,否则,这种价格贴水不足以弥补因此而造成的单位成本的上升,而中国众

多的中小企业,规模都很小,远没有达到建立品牌的规模要求,这还不包括大

量仅是个体加工的家庭作坊。由此形成一个困境,一方厦,信息不对称要求厂

商品牌投入以传递足够的产品质量信息,另一方面,厂商没有能力和激励提供

建立品牌信息的额外投入,其结果也将是厂商蜕化,产品质量在低水平徘徊,

使“柠檬”长期规模化存在成为可能

其次,从需求的角度,消费者面对“柠檬”市场,或者不断接受这种持续

降低质量的局面,或者放弃该产品。但是,个体放弃消费该产品对厂商而言是

不会产生多大影响的。如果企业的市场足够大的话,消费者必须集体行动,这

种惩罚才能生效。对于那些需求缺乏弹性的商品如生活必须品、农产品等,由

于存在城乡消费差异,“柠檬”产品有着稳定的消费需求曲线,不见得萎缩。

于

是第四个条件不再成立。具体来说,消费者对高质量的表达是依赖于收入水平引言

的,对高质量的认可意味重复购买对未来支付的价格贴水,即对于高质量产品

宁愿支付一个更高的价格加以重复购买,以激励企业提高产品质量。但是消费

者是否有足够的能力和激励支付该价格贴水,则取决于其收入水平。在农村,

在收入水平不高的情况下,尽管消费者个人有购买品牌产品的需求,但并不一

定有足够的能力为之支付价格贴水,因此,品牌偏好是被隐敝着的,这种需求

的二元分割导致了稳定的非零均衡价格的存在。这一结论也可以很好地解释

在发展中国家假冒伪劣现象十分普遍的原因。

第三,“柠檬”的存在给政府干预预留了空间,但是,地方政府除行使执法

职能治理假冒伪劣外,还包括发展地方经济,增加地方收入的经济目标。在考

虑这一目标函数的情况下,严厉的打假并不成为其最优的选择。事实上,此时

地方政府的效用函数至少包括彼此相关的几个变量,即假冒伪劣的程度、经济

增长指标和地方税收收入。短期行为目标下的政府决策会在一定程度上“纵容”

企业生产劣质产品,这在有任期的政府绩效考核标准和财政包干体制下,就形

成了所谓的“地方保护主义”,即地方政府并不采取积极的措施去打击企业偷工

减料,甚至在一定的情况下会采取某种暗中鼓励的方式,以促进企业短期繁荣。

此外,地方政府的行为取向取决于上级政府的行政压力即中央或上级政府是

否有专门的打假行动或出台相关的政策等、相关的市场压力消费者对假冒伪

劣的投诉程度以及企业因此而取得增长的业绩。更重要的是,诺斯悖论的存

在所导致的政府失灵成为假冒伪劣长期存在的另一诱因。

本文从一个不同的角度研究了相似的非零均衡问题,得到了与以前研究类似

的结论,进一步佐证了我们对标准阿克洛夫模型推广的合理性。

本文分为五个部分:第一部分引言,介绍了本文处理问题的基本思路以及

与以往文献研究的联系。第二部分论述了本文所建模型的前提条件以及劣质品

规模存在对社会经济福利的影响。第三部分,分别从供给和需求两个角度,分

析柠檬问题的形成机理,以退出成本约束影响厂商行为,从而改变消费者无差

异曲线为例,论证了阿克洛夫逆向选择终止于非零均衡的动态过程。第四部分

分析了政府行为与不合理的制度安排对“柠檬市场”的影响。第五部分,对策

思考,尝试以交易费用为切入点,分析了政府治理假冒伪劣的不足以及的

作用,结合中国的情况,提出了建立行业协会并强化其作用的设想,最后给出了建立产品质量信用体系的思路。

不完全逆向选择的前提条件及其行业特征

“柠檬”市场与逆向选择模型

柠檬一词在美国俚语中为“次品”或不中用的东西,最初是由“酸柠檬” 一词引申而来,在其经典论文《柠檬市场:质量不确定性与市场机制》导言中也提到“酸柠檬”一词,后用柠檬替代酸柠檬但本人在演讲中仍将其理论称为酸柠檬市场理论,笔者注。【从二手车这一典型的“柠檬市场”为切入点,分析和提炼出信息不对称的概念,并

说明了不对称信息怎样导致市场失灵。

在一个市场功能完善的理想世界中,如果满足完全竞争范式的两个假设条件竞争假设:市场中每个行为人都预测自己的行动不会影响市场结果: 完全信息假设:经济行为人拥有与交易相关的所有信息。消费者能够在高质

量

车和低质量车之间进行选择,有些消费者会选择低质量车,因为只要支付很

少

的成本,而另一部分消费者愿意支付更多的钱购买高质量的车。如图.表示一个旧车市场的供求,横轴为旧车数量,纵轴为旧车价格。旧车的质量参差不优质车劣质车

图旧车市场

齐,既有刚买不久、与新车相差无几的二手车,又有使用多年、毛病百出的准报废车。为简化计,假定旧车质量只有优劣两种,且买卖双方都非常了解旧车质量的优劣,则优质车的供求如图?、所示,均衡价格为

元,均衡数量为辆;劣质车的供求如图.、所示,均衡价格为

元,均衡数量也为辆。这就是完全信息假定下的完全竞争均衡,优质车的供求价格较高,均衡价格也高,劣质车的供求价格较低,均衡价格也低, 这就是非逆向选择,其结果可以达到一般均衡和帕累托最优,社会效率达到

最

大。不幸的是,实际上买卖双方的信息并不对称。卖方拥有的信息比买方多, 且无意如实传递给买方,而买方仅仅通过旧车外表和试驾,也难以实际掌握

质不完全逆向选择的前提条件及其行业特征

量的优劣。在这种情况下,买方往往会想,这旧车可能是好的,也可能是劣的, 便预期车平均质量是中等的,于是车的均衡价格将介于到之间, 而高于这一新的均衡价格的经营者,其理性选择是退出市场交易,即“劣币驱逐良币”现象,这样一轮一轮下去,出价越来越低,留下来肯卖的车子质量越来越差的过程即为逆向选择? ?。好车全部退出,只剩下劣车的逆向选择发生到极端情况,市场就会自动萎缩甚至不存在,达到零均衡。这时市场或者价格机制并没有带来最优或实现最大的社会效率,导致市场失灵。

信息不对称的概念影响了一大批经济学家,他们后来又相继发现了许多个 “柠檬市场”。比如,经济学家斯彭斯发现人才市场其实也是个“柠檬市场”:由于信息不对称,雇主愿意开出的是较低的工资,除了平庸的“柠

檬”

之外,根本不能满足精英人才的需要,结果出现了劣币驱逐良币的现象。斯蒂格里茨分析了信贷市场,因为信息不对称,贷款人只好确定一个较高的利率这就是印度这样的发展中国家民间信贷利率奇高的原因,结果好的、本份的企业退避三舍,而坏的或根本就不想还贷的企业却蜂拥而至。在保险市场上,由于买者比卖者拥有更多信息,使得保险购买本身出现很大困难。在美国,老年人如果不加入团购或通过协会出面几乎买不到保险。 .不完全逆向选择模型的前提条件

事实上,一个好的经济学理论必须具有很强的普适性,通过放松或改变其前提条件,它应当预言和说明更多的经济学现象。的逆向选择理论就是这样一个具有普适性的理论。本章将考虑改变原来【的完全逆向选择模型零值均衡的部分前提条件,建立一个描述劣质商品市场呈规模化、长期存在的不完全逆向选择模型。

经典的【模型假设有个二手车,其质量从不失一般性,可以相对取值为到口呈均匀分布,每种质量的二手车只有一个。这时逆向选择效应导致二手车完全退出市场。但发现,当二手车质量分布不均匀时,这个市场可能会出现非零的市场均衡。修正了逆向选择的一个条件,使不完全逆向选择成为可能:即当质量分布不均匀时,二手车交易不会出现“劣币” 彻底“驱逐良币”的完全逆向选择现象,存在非零均衡。本文也将从对“柠

檬”

理论前提的修正出发,旨在探讨中国劣质品市场规模化存在的条件。事实上, 逆向选择机制关于次品市场萎缩至零的结论,暗含的基本假设前提是:不完

全逆向选择的前提条件及其行业特征

?信息完全不对称,卖主掌握一阶信息而买主只掌握二阶信息,拥有信息优势

的一方不具有定价权;?没有外在干预,只有买卖双方构成的相对闭合的市场

系统;?不考虑退出成本或者退出的机会成本最小:?需求是富有弹性的市场,

如二手车市场,。

在以往的研究中,后三个前提条件只是被隐含地提及,而对本文来说,却是

分析的重点。

首先,在非市场内生的由于政府的某些政策退出成本约束下,买卖双

方应被看作是一个开放的系统,原来的完全逆向选择模型中第?、?个前提不

再成立。这时,从供给的角度,对于企业而言,在退出成本的约束下通常,

退出成本以许多外部干预的方式表现出来,如准入费、税,地方保护,折旧率

低、技术改造缓慢等,特别地,退出成本还包括企业所有者用于经营的机会成

本,产品质量高于消费者偏好评价的企业不会自动退出当前市场,而是通过降

低质量标准等非技术因素使平均成本曲线下移,厂商降低质量成本,即厂商蜕

化使得消费者无差异曲线发生了逆转,具体表现为,在质量??价格平面上消

费者无差异曲线沿价格轴向上移动。从而,劣质品市场虽然会在一定程度上

通

过逆向选择机制减缩,但不会萎缩至零。这种不完全逆向选择会导致劣质品市

场在相当长的时间里存在,并形成一定规模。在小规模分散经营的农产品、小

商品等市场上,情况更为严重。此外,在开放条件下,企业或市场管理者向消

费者发送有关产品的质量信息,如做广告,建立独立品牌等,可以避开逆向选

择,但对于企业而言,这意味着一大笔类似于固定资产的投入,因此尽管品牌

投入可以带来未来价格贴水,即消费者对于高质量产品宁愿支付一个更高的价

格加以重复购买,以激励企业提高产品质量。但是除非企业规模足够的大,否

则,这种价格贴水不足以弥补因此而造成的单位成本的上升,而中国众多的中

小企业,规模都很小,远没有达到建立品牌的规模要求,这还不包括大量仅是

个体加工的家庭作坊。由此形成一个困境,一方面,信息不对称要求厂商品牌

投入以传递足够的产品质量信息,另一方面,厂商没有能力和激励提供建立品

牌信息的额外投入,其结果也将是厂商蜕化,产品质量在低水平徘徊,使“柠

檬”长期规模化存在成为可能。

其次,从需求的角度,消费者面对“柠檬”市场,或者不断接受这种持续

降低质量的局面,或者放弃该产品。但是,个体放弃消费该产品对厂商而言是

不会产生多大影响的。如果企业的市场足够大的话,消费者必须集体行动,这

种惩罚才能生效。对于那些需求缺乏弹性的商品如生活必须品、农产品等,由

于存在城乡消费差异,“柠檬”产品有着稳定的消费需求曲线,不见得萎缩,于

不完全逆向选择的前提条件及其行业特征

是第?个条件不再成立。具体来说,消费者对高质量的表达是依赖于收入水平

的,对高质量的认可意味重复购买对未来支付的价格贴水,即对于高质量产品

宁愿支付一个更高的价格加以重复购买,以激励企业提高产品质量。但是消费

者是否有足够的能力和激励支付该价格贴水,则取决于其收入水平。在农村,

在收入水平不高的情况下,尽管消费者个人有购买品牌产品的需求,但并不一

定有足够的能力为之支付价格贴水,因此,品牌偏好是被隐敝着的,这种需求

的二元分割导致了稳定的非零均衡价格的存在。这一结论也可以很好地解释

在发展中国家假冒伪劣现象十分普遍的原因。

综上所述,本文从以下三点来分析非零均衡的前提条件:

.完全逆向选择链条得以延续并达到零均衡,从而市场瓦解的前提之一是

高质量产品厂商不断退出市场。但如果退出成本过高,比如受历史原因、规

模、

技术与设备条件、地方政府税费、人员安置,以及要转入其他领域受技术条件、

人才、税费等准入因素的制约及机会成本,厂商的理性选择不是退出,而是通

过降低质量标准等非技术因素从而平均成本曲线下移来维持正常利润,这不同

于工厂的次品率,而是成规模化的次品生产,其中隐含着一个平均质量成本问

题,由于此类商品大多为劳动密集型,可复制性强,进入门槛儿低。轻松进入

的结果使得压价竞争成了一种惯用手段,在成本难以大幅下调的情况下,生产

者必然以降低质量为代价来压缩成本,当降到平均质量成本以下时,次品成规

模化出现就成为不可避免,这是一种厂商蜕化。此外,现代经济中,生产成本

在总成本中比重来越少,而流通领域的交易成本在总成本中比重加大,某些厂

商通过某些违规操作进入流通环节,避开质检,增加了游说的费用,其结果也

必然以降低质量成本为代价,如图.所示,最终受害的是消费者。

图质量成本曲线

.如果二手车的潜在买主有强烈的购车愿望,形成买者评价高于卖者评价

的交易偏好,在市场交易的逆向选择过程中,某次交易后买者的评估价格就有

可能超过上一次交易剩下车辆的最高质量所对应的价格,从而具有较高质量二

手车主不必再退出交易,次优车辆也受到“保护”,从而具有了稳定的需求曲线,

市场在非零点达到了均衡。中国城乡发展极不平衡,消费结构、收入结构有很

大差异,“柠檬”产品有稳定的需求曲线是可信的。

不完全逆向选择的前提条件及其行业特征

.政府行为及公共政策的有效性讨论:在信息不对称条件下,生产者与消

费者没有共同的利益基础,无法形成高质高价、低质低价的甄选模式,传统价

格机制的作用将变得十分有限,这是导致劣质品长期存在的诱因。在小规模分

散经营情况下,这一问题更加严重,因而依靠市场自身的力量不足以净化“柠

檬”市场,这为政府干预预留了空间,但是,地方政府除行使执法职能治理假

冒伪劣外,还包括发展地方经济,增加地方收入的经济目标。在考虑这一目标

函数的情况下,严厉的打假并不成为其最优的选择。事实上,此时地方政府的

效用函数至少包括彼此相关的几个变量,即假冒伪劣的程度、经济增长指标和

地方税收收入。短期行为目标下的政府决策会在一定程度上“纵容”企业生产

劣质产品,这在有任期的政府绩效考核标准和财政包干体制下,就形成了所谓

的“地方保护主义”,即地方政府并不采取积极的措施去打击企业偷工减料,甚

至在一定的情况下会采取某种暗中鼓励的方式,以促进企业短期繁荣。此外,

地方政府的行为取向取决于上级政府的行政压力即中央或上级政府是否有专

门的打假行动或出台相关的政策等、相关的市场压力消费者对假冒伪劣的投

诉程度以及企业因此而取得增长的业绩。

更重要的是,政府监管常常会遭遇诺斯悖论,从而导致政府失灵:一方面,

要使假冒伪劣不再泛滥,的确需要政府制定关于各类产品严格的标准,规范生

产工艺和程序、立法,并能有效地落实这些法规进行监督,对违者进行惩治,

且惩治的力度要佼违规者的损失超过其违规所得。为此,我们不能不加强各级

政府的监督和监管。但另一方面,正因为各级政府官员手中具有了这种权利,

使得他们成为寻租的对象,当地方官员把寻求私利作为目标函数时,他们会利

用这种权利收取租金,而对于执法没有积极性,伪劣产品横行也就成为必然。

因而政策与环境因素成为“柠檬”市场长期存在的另一诱因。

“柠檬”产品的行业特征

柠檬市场会发生逆向选择源于信息不对称和质量差异,于是读者也许会问:

新车质量也有差异,会不会发生逆向选择现象昵

不会。这是因为尽管新车质量也有差异,但是卖主并没有长时期使用过这

些新车,所以也不清楚这种差异。具体来说,卖主也不知道哪辆车更好,值得

把它留下来卖高价。这时候,卖主和买主都只掌握二阶信息,都不掌握一阶信

息,都只知道二手车的平均质量,他们之间没有明显的信息不对称问题,不存

在买方根据平均质量出价而将高于平均质量的车挤出市场的情形,逆向选择也

不完全逆向选择的前提条件及其行业特征

就无从产生了。

所以,买卖双方拥有不同的信息量是柠檬市场存在的基础。虽然不对称信

息是许多商业情形的特征,但不能把所有行业都归入柠檬市场范畴。阿克洛夫、

斯彭斯和斯蒂格里茨给出的经典的柠檬市场共有四类:二手车、人才市场、信

贷和保险市场老年保险,以及委托代理问题。

我们现在来分析中国的市场状况,目前在许多领域的产品服务鱼龙混

杂,莫衷一是。既有正常的产品??“新车”,又有质量存在瑕砒的“次品车”,

还有冒牌的“假车”。由市场结构来看,具有以下特点。首先,有非零均衡的“柠

檬”市场大多是缺乏需求弹性的日常必须品,如农产品、日用品、中草药、油

漆涂料、汽车配件、某些服务如家装等,产品有着稳定的消费需求,一般不会

由某个私人厂商垄断。其次,企业数量众多,行业市场集中度较小,且多为劳

动密集型产业,可复制性强,成本产量曲线较为平缓,如图?所示,从而小规模进入的可能性较大。相反,如果成本产量曲线很陡,如图.,那么小规模进入所带来的成本劣势就大,小规模进入的可能性就越小。飞机、

造

船、航天设备、核能设备等行业基本不存在“柠檬”,在很大程度上是由于

小规

产量产量

图.成本.产最曲线

模进入的可能性不大。第三,消费终端用户的集中程度较低,广泛分布于城市和农村,对厂商无法形成较大的压力。相反,如飞机、船舶、核能设备等行业, 其终端用户只有少数几家,这会对厂商形成巨大压力,促使其绝不敢于造假; 第四,从需求方面考虑,信息对称的正常商品的需求曲线由两条构成,和.’ 如图所示,表示高质量车的需求曲线,表示低质量车的需求曲线,我们完全可以把这种质量高低看成产品差异。位于上方,因为买主愿意支付更高的价钱去获得一辆高质量的车。而假冒伪劣、鱼龙混杂的“柠檬市场”, 只有一条需求曲线,如图所示。

不完全逆向选择的前提条件及其行业特征图图

第五,在闭合条件下,“柠檬市场”最终会瓦解。而在开放条件下非零均衡的

“柠

檬市场”,劣质品成规模化存在。如图.,在质量?价格平面上我们给出了消费者无差异曲线和厂商无差异曲线。在正向选择的情形下,厂商和消费者无差异曲线重合为一条线,这就是在阿克洛夫提出柠檬理论之前的正常商品市

场,

是人们关注的规范、完美的竞争范型;而在信息不对称条件下,存在逆向选择时,消费者无差异曲线在厂商无差异曲线的下方,如图.,这是由于在信息不对称条件下,对同一质量商品,消费者出价要低于厂商要价,此时无差异曲线与的交点,即圆点,,则表示逆向选择的的最终结果??市场在零值点达到均衡,这是~种完全逆向选择的结果,市场终将瓦解。那么,在退出成本约束下,厂商降低质量成本的结果如何如图?所示,此时消费者无差异线由移至’下章分析平移的原因,与厂商无差异曲线交于点, 市场在非零点达到均衡,这就是不完全逆向选择圮或

者部分逆向选择的结果。

价价价

量质量

图. 图. 图.

此外,存在“柠檬问题”的市场不仅指有形的产品市场,在很多情况下, 还包括一些服务行业,消费者大都经历过非专业化服务或者不够专业水准的

服

务的困扰,比较典型的有家装行业、旅游和教育等行业。

.劣质品规模存在对社会经济福利的影响

“柠檬问题”损害了市场的正常竞争秩序,导致社会资源配置效率的下降。在通常情况下,生产优质或正常商品需要较高的成本,那么在鱼龙混杂的“柠檬市场”上,生产正常品利润远远低于生产劣质品的利润,导致厂商不愿意生

不完全逆向选择的前提条件及其行业特征

产那些『常商品,并促使社会资源流向了生产劣质品,降低了市场配置资源的效率。如图.所示,为生产正常商品的平均成本曲线,为生产劣质品的平均成本曲线,由于消费者不能区别两者的质量,因而它们往往以相同的

价

格出售,则生产正常商品和利润为,而生产劣质品的利润为,即为生产劣质品的超额利润。

、\/夕。

拶

图? 图

在这样的条件下,劣质品生产者通过产品价格扭曲来剥夺消费者剩余。如图.所示,为劣质品的供给曲线,、分别为正常产品和劣质品的需求曲线。如果市场信息是充分的,则消费者剩余为,生产者剩余为,但由于产品的经验性特征,两类产品价格趋于一致,因而消费者剩余变为,生产者剩余变化,即为被生产者所剥夺的剩余。

同时,消费者为保护自己的利益,就不得不将许多时间、精力及一些社会资源花费在对于产品质量的鉴别上,即所谓的信息搜寻成本,造成了巨大的

机

会成本以及社会资源的浪费。

“柠檬”产品规模化存在的形成机制分析

.退出成本与厂商的理性选择

我们假定消费者是理性的,有“适度的消费偏好”。即不存在愿意出任意高

价的非理性消费者,如果没有这种假定,即使在二手车市场上也将不会出现逆

向选择的情况。如图一所示,线段代表商品质量,最高质量是可以认

为是正常品,质量均匀分布的商品的平均质量为/,由图中点表示,由于

“柠檬市场”商品鱼龙混杂,消费者无从辨识,只能根据自己的主观评估质量

/出价是偏好系数,由图中点表示,其中要求偏好系数,否则如

果存在非理性偏好,即,则第一次交易后评估质量/,逆向选择根

本不会出现,本文将排除这种不理性的消费现象。此外,还需排除另一种不理

性的消费现象,即消费者故意压低其理性的消费偏好,缺乏诚意,使交易双方

缺乏交易的激励机制。因此的取值范围为.图.

在的完全逆向选择模型中,凡高于平均质量/的商品,即点右

方的商品生产者将会退出交易,但在本文的模型中,质量高于/的商品生产

者不会全部退出。

这是因为,正常商品可以认为在点的生产商,实力雄厚者为了不使

自己在逆向选择中被驱逐出市场,会千方百计使其产品具备可识别性,加大媒

体广告投入,并花费巨资投入防伪技术、强化售后服务和维修、聘请国家最高

质检机构出具的权威检测报告,从而使其产品具有高度可识别性,避开了逆向

选择,在高成本高价格下维持正常利润,不会退出市场交易。上章曾论证了单

一的“新车”市场不参与逆向选择,但在“柠檬市场”,由于“次品车”尤其

是“假车”的加入,会使正常厂商需求曲线发生变化,因而登须对外发出信息甄别。但是不同企业向外发布信号的成本是不同的,对于实力有限的生产者

而

言,不可能投入巨资传递信号,其理性选择是牺牲质量标准,降低平均成本曲线,使得长期平均成本曲线整体下移??不同于规模经济的成本曲线随产量的 “柠檬”产品规模化存在的形成机制分析

增加而向右下方延伸,从而这部分厂商有可能蜕化。

厂商选择不退出行业源于退出成本或称为退出壁垒太高。退出成本是指企业退出某个行业时要付出的代价,它包括:

.未用资产。当企业退出行业时,企业将蒙受重大损失;

.退出的费用。如人员安置、专业化人力资本的转移、库存物品的处理等费用;

.企业形象受到一定损害;

.转入其他行业受技术条件、人员、税费等准入因素的制约: .心理因素,经理人员不愿做出退出行业的决策等.

换句话说,退出行业是有机会成本的,如果退出壁垒高,既使企业经营遇到困难仍不愿轻易做出退出行业的决策,其结果是行业内竞争加剧。波特.提出了一个行业进入壁垒与退出成本关系的矩阵,

参见表.。从行业利润的角度看,当进入成本高而退出成本低时,新进入者将受到抵制,而在本行业经营不成功的企业会离开本行业,这些行业往往不会

形

成“柠檬市场”;反之,当进入成本低而退出成本高的情形时,在行业的吸引

力较大时,众多企业纷纷进入该行业,而经营不景气时,由于退出成本的限

制,

厂商不会退出行业,过剩的生产能力仍聚集在该行业内,企业之间竞争激烈, 使得“柠檬问题”成为可能。

表?行业进入成本和退出成本的矩阵

?\墨出成本

低

进入成本、、\ 高

低

稳定的低利润低利润高风险

高稳定的高利润高利润高风险

这些行业往往是食品、日用品,目前我国伪劣产品比较严重的多集中在这些领域。厂商通过降低质量标准等非技术因素获得稳定的低利润,市场在非

零

点达到均衡,劣质品得以混迹其问,假冒品牌者也自然可以鱼目混珠。厂商降低质量标准的结果是使消费者无差异曲线向上平移,这一过程如图 .所示,在质量??价格平面图上,曲线表示消费者无差异曲线,表示厂商无差异曲线,厂商如果选择不退出交易,也无力花费巨资向外传递其产品

的

信息识别时,必然选择降低质量标准,那么,在价格??产量线上表现为平均成本曲线下移,如上图.所示;而在价格??质量线上,图.,降低质

“柠檬”产品规模化存在的形成机制分析

量标准的结果表现为消费者无差异曲线由平移至’,为了说明这一点,我们可以做一条水平线,如图.,与无差异曲线、’分别交于和,在同一价格条件下,消费无差异曲线表示的质量水平比’高,因为,.,此时图 ?中的’与厂商无差异曲线交于点,点即为非零均衡点,伪劣商品与正常商品长期共存。

价

/?//

质量

图

图.

也有一种观点认为,这部分厂商不退出市场不一定选择降低质量标准,它也可以选择做广告等。然而我们知道,在一个存在产品差异的行业,假定没有假冒品牌的条件下,行业内实力雄厚的企业享有品牌认知度和顾客忠诚度的优

势。

例如:美国消费者忠诚于单一品牌的百分比是大小不等的,香烟高达%,牙刷为%,电池、蔬菜、罐头不到%。这些市场的后进者必须花费重金用于广告和促销,才能树立品牌。一份研究显示,花费在额外广告和促销的成本相当于销售收入的.%。我国目前这方面数据还比较欠缺,但要发出信息甄别同

样必须花巨资投入广告和促销,以增加消费者对其品牌的认知,逐渐挤占原有

企业的市场,这些努力会给企业带来极大的风险,往往亏损。同时,一旦有假

冒品牌出现即会使这些努力瞬间化为乌有,形成一种恶性循环,因而相当一部

分企业不愿采用这种方式。

既然部分正常产品生产商不愿退出市场交易,便为生产假冒者提供了生存

空间。“红塔山”牌卷烟在中国烟草行业中一直有着稳定的市场占有率,假定某

一日云南玉溪集团因经营不善退出烟草行业,我们有理由相信市场上不会再有

人购买“红塔山”了。但问题出在假定上,由于在短期内,玉溪集团不太可能

退出这一行业,假冒红塔山便得以混迹其间,长期共存。

环保餐具采用可降解的聚酯材料制成,因其卓越的性能优点??方便、卫

生且不污染环境曾一度深受消费者青睐。但自从假冒伪劣一拥而上后,许多正

规环保餐具企业即遭遇“逆向选择”。仅从原料来看,真正环保餐具就无优势

可言。一只假冒餐盒仅需材料克,而真正环保餐具则需克左右,假冒者原

料用量少因而成本较低,而且大量使用不符合卫生要求的滑石粉、碳酸钙等填

充料甚至废塑料,每吨原料不到元,原料成本很低,工艺上又是比较简单

“柠檬”产品规模化存在的形成机制分析

的直接挤出成形法,产品上打着“环保餐具”的牌子,消费者真假难辨。正是原料上的差距,致使假冒环保餐具挤占了环保餐具的生存空间。一只假冒环保餐盒价格在.元以下,而每只正品环保餐盒却为.?.元, 差额巨大,有利可图使得投机经营者不断增多。

假冒环保镁具的低价倾销给了正规厂商几乎致命打击。目前北京一次性餐具市场十分混乱,河北永清、天津等地生产的假冒环保餐具扰乱市场,如聚丙烯小汤碗餐具,正品的成本是六七分钱,而市场上销售的同规格的次品环保汤碗餐具的成本要低三分钱。相当一部分环保餐具企业是新建企业,规模

相

对较小,不可能做广告,如果不能从原料采购或其他方式上降低成本,这些正常企业只能在“逆向选择”中一天天被挤垮。目前在市场上流通的环保餐具

究

竟有多少是货真价实的,仍是个未知数。

年月日,北京电视台“第七日”栏目报导了防盗门市场的产品质量缺陷,北京地区的抽样合格率不到%,主要问题是防盗门不防盗。几家企业包括美心等几家大型生产商的负责人在接受记者采访时,都表示出了同样的无奈:防盗门的国家标准一规定钢板厚度为.唧,而目前几乎所有被抽查的防盗门厚度最多只有.唧。一家企业的负责人向记者表示,如果完全按照国家质量标准.硼生产,每扇门只有不到元的利润,但如果使用.呻及以下的原材料钢板,可以使成本降至两、三百元,这样一扇门可以有五、六百元的利润空间,在这种市场大环境下,既使是几家名牌防盗门生产企业,也不太可能去采购.唧的原料钢板,这样,防盗门行业的产品质量整

体下滑也就不足为奇了。

现今的中草药市场,对同一疾病,有经验的老中医在开处方时都知道

不能遵照古方的剂量,而是要加大剂量??因为现在三副药量的药效相当于过

去一副的量。这是由于目前的中草药几乎全是速生的,野生的基本没有了。农

民在自家农田种植中草药是致富的门路之一,理性的农民没有不施化肥和喷打

生长剂的,这样可以迅速回收成本,否则无法在这个行业立足。有些多年生草

本植物,如人参可以一年长成。农民常给牛和家禽注射青霉素,因而在受过注

射的牛所产牛奶里发现青霉素,有时让家禽服用这类药物并非是为了治病,而

是为了经济上的缘故。农民只是想使家畜长得更肥壮可以上市场卖到好价钱。

虽然食物和药品管理局己一再设法控制这种情况的发生,但是这种行为仍在继

续。此外还有速生林,速生肉鸡、鸡蛋及注水猪肉等无一不是厂商蜕化的结果,

下面将重点分析肉制品市场,并提供权威部门的数据来说明厂商是如何蜕化的。

“柠檬”产品规模化存在的形成机制分析

国家质检总局曾对肉类食品产品质量在全国范围内进行监督抽查,共抽查了

北京、天津、辽宁、山东、山西、内蒙古、河北等个省、市家正规企业的

种火腿肠类肉类食品,合格种,产品抽样合格率为.%,情况不容乐观。此次抽查中暴露出的主要质量问题:

、复合磷酸盐超标严重。本次抽查中有种产品复合磷酸盐超标,是不合格最严重的项目。国家标准一《食品添加剂使用卫生标准》规定, 熏煮火腿西式火腿的复合磷酸盐控制指标为/;而其它肉类食品的指标为/。通常原料肉中磷的含量为./,其它添加剂中也会含有磷,所以各生产企业能够添加磷酸盐的量是非常有限的。复合磷酸盐有一定的保水作

用。

很多企业为了增加出品率,过多的使用磷酸盐,致使水分也超标。、不按照规定乱加防腐剂。本次抽查发现有种产品防腐剂超标。 ?《食品添加剂使用卫生标准》规定,肉制品加工中可以添加防腐剂山梨酸或山梨酸钾。残留量为肉灌肠制品为?./,其它产品为?. /虹。苯甲酸在肉制品中不得检出。本次抽查一些企业违反了这个规定,其中有种金盛发火腿肠,苯甲酸含量达到./岖。

、着色剂超标现象比较多。本次抽查发现,有种产品着色剂超过了标准的要求,分别添加了着色剂胭脂红。一《食品添加剂使用卫生标准》规定可以添加着色剂诱惑红,添加量为肉灌肠、西式火腿为?./,其它产品不能添加任何合成色素。

、淀粉添加量过多。一些企业为了提高出品率,降低成本,过多地添加了淀粉。其中有种产品,明示为无淀粉烤肠,但其淀粉含量达到.%,具有明显的欺诈行为。

、标签标注问题较多。本次抽查标签标注不合格的有种产品。按

?《食品标签通用标准》的规定,企业在食品标签中应该标注产品名称、商标、规格或净含量、质量等级、执行标准号、配料表、生产日期、保

质

期、企业名称、地址、电话、邮编,特殊产品应标注食用方法。其中山西、

河

北等地的问题较多。

、为数不少的企业在配料中使用违禁的食品添加剂如二氧化硫;大多数肉制品亚硝酸盐严重超标。

下述表.一表.列出了近年来部分产品质量的抽查检验结果: “柠檬”产品规模化存在的形成机制分析

表. 肉类食品产品质量国家监督抽查结果黑榜年月

肉类食品产品质量国家监督抽查结果部分质量较差的产品及企业名单序

企业名称产品名称商标规格生产日期

号

蒜肠恒慧 /根

北京市恒慧通肉类食品有限公司

一?

热狗肠恒慧 /根

加增火腿肠加增

/支

一一

北京加增工贸有限公司

精制火腿肠加增

/支

一?

烟台国联食品加工有限公司呱呱营养小火腿国联 /根 ?一

青岛波尼亚食品有限公司烤肠王波尼亚

/袋

表.肉类食品产品质量国家监督抽查结果部分质量极差的产品及企业名单

序

企业名称产品名称商标规格生产日期不合格项目号

净含量,蛋白质,亚硝酸

天津市九鑫食品有限公

五花肠九鑫 ??

/根盐,复合磷酸盐,胭脂

司

红,苯甲酸

太原市金龙食品有限公啃德鸡香九香不定量标签,食盐,蛋白质,淀

司肠斋包装

粉,胭脂红

沈阳市盛发食品制造有金盛发火标签,净含量,蛋白质,

盛发一~

/支

限公司腿肠淀粉,苯甲酸

金帝

无淀粉烤

一一

济南圣都食品有限公司 /根淀粉,复合磷酸盐来

肠

注:排名不分先后。

表.肉类食品产品质量国家监督抽查结果拒检企业名单企业名称日期备注

.. 拒检

老保定肉制品厂

鲜百味肉制品厂拒检

麦琪肉制品厂拒检

资料来源:国家质检总局产品质量监督司肉类食品产品质量国家监督抽查报

告年月

“柠檬”产品规模化存在的形成机制分析表.不合格食品下架名单年月

商品规生产日期标注生产单位不合格项序商品名称商标

号格

.. 兰州凤凰食品厂二氧化硫

甘草杏大拇指 /袋

.. 兰州凤凰食品厂二氧化硫

甘草杏大拇指 /袋

腐竹扬了江 /袋北京扬子江兄弟公司二氧化硫 .. 福建莆田果脯密饯厂

红心玉薯百味林 /袋二氧化硫

图形 .. 北京蓟门果脯密饯厂二氧化硫什锦果脯 /袋

甘草杏回生 /袋甘肃环县回生食品厂二氧化硫 .,

红心薯千宏宝 /袋连城县宏丰食品厂二氧化硫 ..

盐津铺子长沙市满口香工贸有二氧化硫盐津杨桃 /袋

始

限公司

奶香雪梅天津万成食品厂二氧化硫 /袋

资料来源:北京市食品安全办公室公报年月表.部分厂家?期间生产的产品黑榜年月序号商品名称样品规格生产日期不合格项

商标

童子鸡加增散装亚硝酸盐超标 ..

肘子加增散装亚硝酸盐超标 ..

肚儿丝加增散装亚硝酸盐超标问鼎克/袋 .. 亚硝酸盐超标鲜鱿鱼片

鲜烤鱼片问鼎克/袋亚硝酸盐超标兴盛食品克/袋 .. 亚硝酸盐超标鸡蛋面

剁辣椒味鲜源克/袋亚硝酸盐超标 ..

糖醋蒜伊真克/袋亚硝酸盐超标 ..

香辣牛肉世湖园克/袋亚硝酸盐超标世湖园 .. 亚硝酸盐超标

咖喱牛肉克/袋

.. 亚硝酸盐超标

沙嗲牛肉世湖园克/袋

龙头鱼北哥克/袋亚硝酸盐超标 ..

烤鱼片北哥克/袋亚硝酸盐超标 ..

香酥鱼北哥克/袋亚硝酸盐超标 .. 亚硝酸盐超标

糖醋蒜伊真克/袋

富华克/袋添加剂超标

酸密雪梅

酸密雪梅宏源克/袋添加剂超标

.. 亚硝酸盐超标

肘子加增散装

加增散装 .. 亚硝酸盐超标

肚儿丝

资料来源:北京市食品安全办公室公报年月

注:二氧化硫在食品行业已被禁用多年,亚硝酸盐的使用有严格剂量标准。众多厂家

使用这两类化学添加剂旨在改善食品外观颜色,并可提高所谓的产品保质期,从而降低了

成本。

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